Deze kwam uit in februari 1984 en werd al snel vervangen door de IBM Convertible PC.

De IBM Portable PC is eigenlijk een IBM PC XT (5160) in een alles-in-een koffer.

Het systeem bevat 256 kB geheugen (uitbreidbaar tot 512 kB op het moederbord), een extra CGA-kaart aangesloten op een interne monochrome amber composietmonitor en één of twee halfhoge 5 1⁄4-inch 360 KB floppy disk drives.

In tegenstelling tot de Compaq Portable, die een dual-mode monitor en een speciale videokaart gebruikte, gebruikte IBM een standaard CGA-kaart en een 9-inch amber monochrome composiet monitor, met als nadeel een lagere resolutie. Op een externe monitor geeft deze computer wel kleur.

Er werd een apart toetsenbord met 83 toetsen en een kabel meegeleverd, die gebruikmaakt van een connector in de stijl van een telefoonaansluiting. De kabel van de connector ging vervolgens naar de achterkant van de machine, waar de originele XT-toetsenbordaansluiting zat.

De machine is nooit geleverd met een harddisk door IBM, maar deze werd wel via derden aangeboden. Het moederbord heeft 8 ISA uitbreidingssloten. De machine heeft geen batterij aan boord, dus heeft een standaard stroomaansluiting nodig om te functioneren.

Het gewicht is 15 kilogram.